为了将分散化的利益最大化，投资者应添加的证券与当前投资组合之间的相关系数应最接近（）。A、-1.0B、0.0C、1.0

题目

为了将分散化的利益最大化，投资者应添加的证券与当前投资组合之间的相关系数应最接近（）。

  • A、-1.0
  • B、0.0
  • C、1.0
相似考题

1.马科维茨投资组合理论认为，证券组合中各成分证券的( )。A．相关系数越小，证券组合的风险分散化效果越好B．相关系数越小，证券组合的风险分散化效果越差C．相关系数与证券组合的风险分散化效果没有关系D．相关系数为1，证券组合的风险分散化效果越好

2.证券投资基金依照( )的原则，将分散在投资者手中的资金集中起来委托专业投资机构进行证券投资管理的投资工具。A、组合投资、专业管理B、组合投资、风险共担C、利益共享、风险共担D、专业管理、利益共享

3.证券A和B组成的证券组合P中，相关系数决定组合线在A与B之间的弯曲程度。随着AB间相关系数的增大，弯曲程度将增加。（ ）

4.马科维茨投资组合理论认为，证券组合中各成分证券的相关系数越小，证券组合的风险分散化效果( )。A．越好B．越差C．越难确定D．越应引起关注

参考答案和解析
正确答案:A
更多“为了将分散化的利益最大化，投资者应添加的证券与当前投资组合之间的相关系数应最接近（）。A、-1.0B、0.0C、1.0”相关问题

  • 第1题：

    马科维茨投资原理认为，证券组合中各成分证券的相关系数越小，证券组合的风险分散化效果（ ）。

    A．越好

    B．越差

    C．越难确定

    D．越应引起关注


    正确答案：A
    证券组合即我们通常讲的资产池，其中的资产相关性越小，风险分散得越充分。假如我们买的股票都是银行股，相关系数很大，要么全部上涨，要么就全部下跌，而如果买了银行股、资源股等相关系数小的股票，则可能此涨彼跌，风险分散掉了。通过做这样的题，学员应该学会将复杂的考题转换成身边的一些实践，这样就便于理解和命中。

  • 第2题：

    下列投资组合中，具有风险分散化效应的有（ ）。

    A.相关系数为0的A、B两种证券组合
    B.相关系数为-1的A、C两种证券组合
    C.相关系数为1的A、D两种证券组合
    D.相关系数为0.5的B、C两种证券组合

    答案：A,B,D
    解析：
    完全正相关，即相关系数等于1的投资组合，不具有风险分散化效应。

  • 第3题：

    下列关于两种证券组合的说法中，不正确的是（　）。

    A.两种证券之间的相关系数为0，投资组合不具有风险分散化效应
    B.两种证券报酬率的相关系数越小，投资组合的风险越低
    C.两种证券之间的相关系数为1，机会集曲线是一条直线
    D.两种证券之间的相关系数接近－1，机会集曲线的弯曲部分为无效组合

    答案：A
    解析：
    完全正相关（相关系数为＋1）的投资组合，不具有风险分散化效应，其投资机会集曲线是一条直线。证券报酬率的相关系数越小，风险分散化效应越明显，因此，投资机会集曲线就越弯曲。两种证券之间的相关系数为0，投资组合具有风险分散化效应。

  • 第4题：

    关于相关系数的说法正确的是（）

    • A、取值范围在+1与-1之间
    • B、当相关系数大于0小于1时，证券组合的风险越大
    • C、当相关系数取值为-1时两个证券彼此之间风险完全抵消
    • D、理想的投资组合是相关系数为0的组合

    正确答案:A,B,C

  • 第5题：

    θ的宇称是（）

    • A、-1.0
    • B、0.0
    • C、1.0
    • D、+1和-1

    正确答案:C

  • 第6题：

    下列关于两种证券组合的相关表述中，错误的有（）。

    • A、完全正相关的投资组合，不具有风险分散化效应，其机会集是一条直线
    • B、改变两种证券组合的投资比例，会改变机会集曲线的弯曲程度
    • C、相关系数小于1时，存在风险分散化效应，出现无效集
    • D、相关系数越小，风险分散化效应越强

    正确答案:B,C

  • 第7题：

    完美序列的旁瓣值都接近于（）。

    • A、-1.0
    • B、0.0
    • C、1.0
    • D、2.0

    正确答案:B

  • 第8题：

    在构建投资组合中，如果不同证券收益率的相关系数越小，风险分散化效应也越弱。（）


    正确答案:错误

  • 第9题：

    单选题
    投资组合的目的是（）。
    A

    利润最大化

    B

    降低投资风险

    C

    投资分散化

    D

    投资者互利合作


    正确答案： A
    解析： 暂无解析

  • 第10题：

    多选题
    关于相关系数的说法正确的是（）
    A

    取值范围在+1与-1之间

    B

    当相关系数大于0小于1时，证券组合的风险越大

    C

    当相关系数取值为-1时两个证券彼此之间风险完全抵消

    D

    理想的投资组合是相关系数为0的组合


    正确答案： A,B,C
    解析： 暂无解析

  • 第11题：

    判断题
    在构建投资组合中，如果不同证券收益率的相关系数越小，风险分散化效应也越弱。（）
    A

    对

    B

    错


    正确答案： 对
    解析： 暂无解析

  • 第12题：

    多选题
    下列关于两种证券组合的相关表述中，错误的有（）。
    A

    完全正相关的投资组合，不具有风险分散化效应，其机会集是一条直线

    B

    改变两种证券组合的投资比例，会改变机会集曲线的弯曲程度

    C

    相关系数小于1时，存在风险分散化效应，出现无效集

    D

    相关系数越小，风险分散化效应越强


    正确答案： C,A
    解析： 改变两种证券组合的投资比例只会改变组合在机会集曲线上的位置，选项B错误；
    相关系数接近于1的时候，机会集曲线都是有效的，不存在无效集，选项C错误。

  • 第13题：

    证券A和B组成的证券组合P中，相关系数决定组合线在A与B之间的弯曲程度。随着的增大，弯曲程度将增加。（ ）


    正确答案：×

  • 第14题：

    下列关于相关系数的表述中，正确的有（ ）。

    A.完全正相关的投资组合，其机会集是一条直线
    B.证券报酬率之间的相关系数越小，机会集曲线就越弯曲
    C.完全负相关的投资组合，风险分散化效应最强
    D.相关系数为0时，不具有风险分散化效应

    答案：A,B,C
    解析：
    相关系数小于1，则投资组合会产生风险分散化效应，并且相关系数越小，风险分散化效应越强，所以选项D错误。

  • 第15题：

    证券A和B组成的证券组合P中，相关系数(ρ)决定组合线在A与B之间的弯曲 程度。随着ρAB的增大，弯曲程度将增加。 ( )


    答案：错
    解析：
    【答案详解】B。随着ρAB的增大，弯曲程度将减小。

  • 第16题：

    投资组合的目的是（）。

    • A、利润最大化
    • B、降低投资风险
    • C、投资分散化
    • D、投资者互利合作

    正确答案:B

  • 第17题：

    τ的宇称是（）

    • A、-1.0
    • B、0.0
    • C、2.0
    • D、+1和-2

    正确答案:A

  • 第18题：

    拟完美序列的旁瓣值都接近于（）。

    • A、-1.0
    • B、0.0
    • C、1.0
    • D、2.0

    正确答案:A

  • 第19题：

    若A是生成矩阵，则f（A）=（）。

    • A、-1.0
    • B、0.0
    • C、1.0
    • D、2.0

    正确答案:B

  • 第20题：

    a是拟完美序列，则Ca（s）=（）。

    • A、-1.0
    • B、0.0
    • C、1.0
    • D、2.0

    正确答案:A

  • 第21题：

    单选题
    下列关于两种证券组合的说法中，不正确的是（　　）。
    A

    两种证券之间的相关系数为0，投资组合不具有风险分散化效应

    B

    两种证券报酬率的相关系数越小，投资组合的风险越低

    C

    两种证券之间的相关系数为t，机会集曲线是=条直线

    D

    两种证券之间的相关系数接近=1，机会集曲线的弯曲部分为无效组合


    正确答案： A
    解析：
    相关系数总是在-1～+1间取值。当相关系数为1时，表示一种证券报酬率的增长总是与另一种证券报酬率的增长成比例，反之亦然；当相关系数为-1时，表示一种证券报酬率的增长与另一种证券报酬率的减少成比例，反之亦然；当相关系数为0时，表示缺乏相关性，每种证券的报酬率相对于另外的证券的报酬率独立变动。完全正相关（相关系数为+1）的投资组合，不具有风险分散化效应，两种证券之间的相关系数为0，投资组合具有风险分散化效应。

  • 第22题：

    单选题
    现代投资组合理论的核心思想是（  ）。
    A

    投资者应该通过同时购买多种证券而不是一种证券进行分散化经营

    B

    对于所有投资者，最优的资产组合都是市场资产组合和无风险资产组合

    C

    风险资产的收益与多个共同因素之间存在线性关系

    D

    把多种证券的投资组合看作是一个整体进行分析和度量，然后把投资组合的风险分为系统性风险和非系统性风险


    正确答案： D
    解析：

  • 第23题：

    单选题
    下列关于“相关系数影响投资组合的分散化效应”表述中，不正确的是（　　）。
    A

    相关系数等于1时不存在风险分散化效应

    B

    相关系数越小，风险分散化的效应越明显

    C

    只有相关系数小于0.5时，才有风险分散化效应

    D

    对于特定投资组合（特定的各种股票标准差和投资比例），相关系数为=1时风险分散化效应最大


    正确答案： C
    解析：
    相关系数总是在-1～+1间取值。当相关系数为1时，表示一种证券报酬率的增长总是与另一种证券报酬率的增长成比例，反之亦然；当相关系数为-1时，表示一种证券报酬率的增长与另一种证券报酬率的减少成比例，反之亦然；当相关系数为0时，表示缺乏相关性，每种证券的报酬率相对于另外的证券的报酬率独立变动。

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