一位分析师持有了一年9%的息票债券。持有1年的债券收益率接近于（）。最初价格：面值的100%持有期结束时的价格：面值的98%A、3.8%B、7.0%C、10.2%

题目

一位分析师持有了一年9%的息票债券。持有1年的债券收益率接近于（）。最初价格：面值的100%持有期结束时的价格：面值的98%

  • A、3.8%
  • B、7.0%
  • C、10.2%
相似考题

1.零息债券又称零息票债券，通常以低于面值的价格发行和交易，债券持有人实际上是以买卖(到期赎回)价差的方式取得债券利息。（ ）

2.某债券面值为100元，票面利率为8%，每年支付两次利息。某银行购买时价格为102元，持有一年后出售时价格为98元，期间获得两次利息分配，则其持有期收益率为( )。A．3.9%B．6.9%C．7.8%D．5.9%

3.某一年期无息票债券的面值为100，发现价格为93.45，该债券给投资者的到期收益率为（ ）。A.6.45%B.7%C.8%D.6%

4.下列影响银行持有期间收益率的主要因素有（ ）。A.债券出售价格 B.债券购入价格C.债券持有期间 D.债券的种类

参考答案和解析
正确答案:B
更多“一位分析师持有了一年9%的息票债券。持有1年的债券收益率接近于（）。最初价格：面值的100%持有期结束时的价格：面值的98%A、3.8%B、7.0%C、10.2%”相关问题

  • 第1题：

    某债券面值为100元，票面利率为B%，每年支付两次利息。某银行购买时价格为102元，持有一年后出售时价格为9B元，期间获得两次利息分配，则其持有期收益率为（ ）。

    A．3.9%

    B．6.9%

    C．7.8%

    D．5.9%


    正确答案：A

  • 第2题：

    共用题干
    假定1年期零息债券面值100元，现价94.34元，而2年期零息债券现价84.99元。张先生考虑购买2年期每年付息的债券，面值为100元，年息票利率12%。根据案例回答86-89题。

    如果预期假定成立，该有息债券的第一年末的预期价格是______元；预期持有期收益率是______。()
    A:99.13;6.00%
    B:100.90;6.00%
    C:99.13;6.34%
    D:100.90;6.34%

    答案：B
    解析：
    ①一年期零息票债券具有6%的到期收益率，计算如下：94.34=100/(1+y1)，可得：y1=6%；②两年期零息票债券的收益率为8.472%，计算如下：84.99=100/(1+Y2)2，可得：y2=8.472%；③息票债券的价格：12/1.06+112/1.084722=106.51（元）；④到期收益率为YTM：12/（1+YTM）+112/(1+YTM)2=106.51，可得：YTM=8.333%。


    第二年的远期利率：f2=(1+y2)2/(1+y1)-1=1084722/1.06-1=0.11，即11%。


    预期价格=112/1.11=100.90（元）；预期持有期收益率=[12+(100.90-106.51)]/106.51=6.00%。


    如果存在流动溢价，则E(r2)＜f2，E（价格）=112/[1+E(r2)]＞100.90,E(HPR)＞6.00%。

  • 第3题：

    如果某投资者以100元的价格买人债券面值为100元、到期期限为5年、票面利率为5％、每年付息一次的债券，并在持有满一年后以101元的价格卖出，则该投资者的持有期收益率是()。

    A.1％
    B.4％
    C.5％
    D.6％

    答案：D
    解析：
    持有期收益率=[(101-100)÷1+100×5％]×100％=6％。

  • 第4题：

    债券持有人，持有期间收益率受到（ ）因素影响。

    A.债券卖出价
    B.债券买入价格
    C.债券持有期间的利息收入
    D.持有期间

    答案：A,B,C
    解析：

  • 第5题：

    在其他条件都相同的情况下,以下债券中当期收益率与到期收益率最为接近的是（）


    A5年期债券A，市场价格98，债券面值100

    B10年期债券A，市场价格102，债券面值100

    C10年期债券A，市场价格108，债券面值100

    D5年期债券A，市场价格92，债券面值100

    答案：B
    解析：

  • 第6题：

    假设某3年期面值为100元、票面利率为8%的政府债券的收益率在持有期3年内没有变化，均为10%，则在这3年中债券价格的变化情况正确的有( )。

    Ⅰ.债券现行价格为95.03元

    Ⅱ.1年后债券价格为96.53元

    Ⅲ.在3年内债券价格折扣随着到期日的临近而变动幅度越来越大

    Ⅳ.随着到期日的临近，价格日益接近面值

    Ⅴ.随着到期日的临近，价格与面值的差距越来越大

    A、Ⅰ,Ⅳ
    B、Ⅰ,Ⅱ,Ⅳ
    C、Ⅱ,Ⅳ,Ⅴ
    D、Ⅰ,Ⅲ,Ⅴ

    答案：B
    解析：
    B
    一年付息一次的附息债券价格的计算公式，则债券的现行价格P0= 8/(1+10%)+8/(1+10%)^2+108/(1+10%)^3≈95.03(元)；P1=8/(1+10%)+108/(1+10%)^2≈96.53(元)。

  • 第7题：

    关于债券持有期收益率的公式，下列正确的是()。

    A.持有期收益率=票面利率/购买价格*100%
    B.持有期收益率=票面利率/面值*100%
    C.持有期收益率=（出售价格-购买价格+利息）/购买价格*100%
    D.持有期收益率=（票面额-发行价）/发行价*债券期限*100%

    答案：C
    解析：
    持有期收益率=（出售价格-购买价格+利息）/购买价格*100% 即期收益率=票面利率/购买价格*100%
    名义收益率=票面利率/面值*100%

  • 第8题：

    每年的利息为5元，债券的面值为100元，买出价97元。问：持有期收益率为多少？
    （97－95+5）/95×100%=7.37%
    略

  • 第9题：

    某一年期无息票债券的面值为100，发现价格为93.45，该债券给投资者的到期收益率为（）

    • A、6.45%
    • B、7%
    • C、8%美元
    • D、6%

    正确答案:B

  • 第10题：

    假定1年期零息债券面值100元，现价94．34元，而2年期零息债券现价84．99元。张先生考虑购买2年期每年付息的债券，面值为100元，年息票利率12％。如果预期假定成立，该有息债券的第一年末的预期价格是（）元；预期持有期收益率是（）

    • A、99.13；6.00％
    • B、100.90；6.00％
    • C、99.13；6.34％
    • D、100.90；6.34％

    正确答案:B

  • 第11题：

    单选题
    当期收益率是指，（）和（）二者之间的比。
    A

    债券面值；年息票利息

    B

    债券市场价格；年息票利息

    C

    年息票利息；债券面值

    D

    年息票利息；债券市场价格


    正确答案： C
    解析：

  • 第12题：

    单选题
    债券投资的持有期收益率的计算公式是（  ）。
    A

    债券息票/债券面值×100%

    B

    （出售价格-购买价格+利息）/购买价格×100%

    C

    （出售价格-购买价格）/债券面值×100%

    D

    票面收益/市场价格×100%


    正确答案： B
    解析：

  • 第13题：

    如果两种债券的息票利率、面值和收益率等都相同，则期限较长的债券的价格折扣较大。 （ ）


    正确答案：√

  • 第14题：

    债券购买价格90元，面值100，票面利率5%，期限3年，持有一年后以92元卖出，则持有期收益率为（）。

    A.7．8%
    B.2．2%
    C.5．5%
    D.5%

    答案：A
    解析：
    本题考查持有期收益率。{[(92-90)÷1]+(100×5%)}÷90=7．8%。

  • 第15题：

    如果某投资者以100元的价格买人债券面值为100元、到期期限为5年、票面利率为5%、每年付息一次的债券，并在持有满一年后以101元的价格卖出，则该投资者的持有期收益率是()。

    A:1%
    B:4%
    C:5%
    D:6%

    答案：D
    解析：
    持有期间一年的买卖差价是1元，年收益是100*5%=5（元），持有期间收益率=6/100*100%=6%。

  • 第16题：

    某债券面值100，票面利率8%，5年期，发行价格为105，若小张此时买进，持有三年后卖出，假设卖出价格为117。 计算持有期收益率;


    答案：
    解析：
    债券持有期收益率是指债券持有人在持有期间获得的收益率，能综合反映债养持有期间的利息收入情况和资本损差水平。其计算公式为： mR实出份格一买入价格+特有期则的利息。100×8%X3-117-10511.43% 买入价格义特有别限105×3

  • 第17题：

    (2018年)债券的当期收益率，指的是债券的（）和（）两者的比率。

    A.年息票利息；债券面值
    B.债券面值；年息票利息
    C.年息票利息；息票利息
    D.年息票利息；债券市场价格

    答案：D
    解析：
    当期收益率又称当前收益率，是债券的年利息收入与当前的债券市场价格的比率。
    材料题
    根据以下材料，回答40-40题上市公司L在2015年3月15日同时发行了五年期可转债C和五年期普通债券B。C的票面利率是1％，每年付息一次，转换比率为1：5，从发行后满一年开始可以转股。B的票面利率是6％，每年付息一次，L公司在2015年和2016年一季度末分红派息。2016年3月15日首次付息后，L公司的普通债券的市场价格为103．55元，可转债C市场价格为122．3元。股票价格为22元／股。根据以上材料，回答56～57题。

  • 第18题：

    持有期收益率的计算公式为( )。

    A.持有期收益率=票面利息／面值×100％
    B.持有期收益率=票面利息／购买价格×100％
    C.持有期收益率=(出售价格-购买价格+利息)／购买价格×100％
    D.持有期收益率=C1／(1+y)1+C2／(1+y)2+…+Cn／(1+y)n

    答案：C
    解析：
    名义收益率=票面利息／面值×100％；即期收益率=票面利息／购买价格×100％；持有期收益率=(出售价格-购买价格+利息)／购买价格×100％；PV=C1／(1+y)1+C2／(1+y)2+…+Cn／(1+y)n。

  • 第19题：

    下列关于债券投资收益计算公式，正确的有（）。

    A:持有期收益率=票面利息／购买价格100%
    B:到期收益率=(出售价格一购买价格+利息)／购买价格100%
    C:持有期收益率=(出售价格一购买价格+利息)／购买价格100%
    D:到期收益率=(收回金额一购买价格+利息)，购买价格100%
    E:名义收益率=票面利息／面值100%

    答案：C,E
    解析：
    名义收益率=票面利息／面值100%；持有期收益率=(出售价格一购买价格+利息)／购买价格100%；到期收益率是投资购买债券的内部收益率，即可以使投资购买债券获得的未来现金流量的现值等于债券当前市场价格的贴现率。

  • 第20题：

    债券持有人对债券要求的报酬率一般被称为（）

    • A、息票率
    • B、面值
    • C、期限
    • D、到期收益率

    正确答案:D

  • 第21题：

    下列关于债券投资收益计算公式正确的有（）。

    • A、名义收益率=票面利息/面值×100%
    • B、名义收益率=票面利息/购买价格×100%
    • C、即期收益率=票面利息/购买价格×100%
    • D、持有期收益率=（出售价格-购买价格+利息）/出售价格×100%
    • E、到期收益率=（收回金额-购买价格+利息）/购买价格×100%

    正确答案:A,C

  • 第22题：

    单选题
    假定1年期零息债券面值100元，现价94．34元，而2年期零息债券现价84．99元。张先生考虑购买2年期每年付息的债券，面值为100元，年息票利率12％。如果预期假定成立，该有息债券的第一年末的预期价格是（）元；预期持有期收益率是（）
    A

    99.13；6.00％

    B

    100.90；6.00％

    C

    99.13；6.34％

    D

    100.90；6.34％


    正确答案： A
    解析： 暂无解析

  • 第23题：

    单选题
    假设某3年期面值为100元、票面利率为6%的政府债券的收益率在持有期3年内没有变化，均为8%，则在这3年中债券价格的变化情况正确的有()。 Ⅰ 债券现行价格为94.85元 Ⅱ 1年后债券价格为96.43元 Ⅲ 在3年内债券价格折扣随着到期日的临近而变动幅度越来越大 Ⅳ 随着到期日的临近，价格日益接近面值 Ⅴ 随着到期日的临近，价格与面值的差距越来越大
    A

    Ⅰ、Ⅳ

    B

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

    C

    Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

    D

    Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ


    正确答案： D
    解析： 一年付息一次的附息债券价格的计算公式，则债券的现行价格： P0=6/(1+8%)+6/(1+8%)^2+106/(1+8%)^3≈94.85(元) 一年后的债券价格为：P1=6/(1+8%)+106/(1+8%)^2≈96.43(元)。

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